Манифест о денежной реформе. Сборник избранных трудов 2016 года

В вопросе создания стабильной денежной системы, что есть, была и будет основой экономического успеха любого государства, нам следует очень многому поучиться у этой процветающей арабской тройки. Поэтому Председателю Национального Банка Кыргызстана, который присутсвует в составе делегации КР, следует просить у арабов не деньги, а знания и науку того, как на протяжении 40 лет они создавали стабильную денежную систему отражающую интересы благосостояния граждан этих стран.

Свободно плавающий рубль может стать «ахиллесовой пятой» России

Так охарактеризовал профессор прикладной экономики университета Джона Хопкинса (США) Стив Ханке решение Центробанка России отпустить рубль в свободное плавание от 10 ноября 2014 года. С тактической точки зрения это выигрышное решение для Российской экономики, поскольку слабеющий рубль означает удорожание импорта в пользу отечественных товаров, и привлекательность российских товаров за рубежом, что увеличит экспортную выручку страны, замедляя и компенсируя отток капитала из страны. В тактическом плане Президент Владимир Путин выиграл политическую игру с Западом, поскольку их санкции приносят только политические очки Владимиру Путину. Согласно октябрьским опросам Левада-Центра рейтинг доверия к Владимиру Путину на пиковом уровне, его политику одобряют 88% граждан России. И можно сказать спасибо Западу за его санкции.

Недавнее высказывание главы внешнеполитического ведомства России Сергея Лаврова: «публично заявляется что санкции надо сделать такими, чтобы они разрушали экономику и поднимали народные протесты… Запад однозначно показывает, что они не хотят заставить изменить политику, а хотят добиться смены режима», имеет под собой основания в стратегическом плане. Со стратегической точки зрения Запад хочет добиться финансовой нестабильности и высоких темпов инфляции в России. Естественно уменьшение долларовой выручки от продажи нефти из за падения его цены будет компенсироваться слабеющим рублем. Но это долго продолжатся не может, всему есть предел. За девальвацией рубля, последует рост цен, так что инфляция не заставит себя долго ждать. И тогда, скорее всего упомянутый высокий рейтинг доверия начнет опускаться, и раскачивать лодку станет легче, чего и ждет Запад. Что делать России в данной ситуации?

По мнению профессора Стива Ханке, Россия должна отказаться от плавающего валютного курса. Все мировые сделки с нефтью совершаются в долларах США. Устанавливая свободно плавающий валютный режим Россия приглашает в страну финансовую нестабильность и панику. Когда нефть будет дорожать рубль будет укрепляться и наоборот когда нефть дешевеет рубль будет ослаблятся, вызывая в экономике дефляционные и инфляционные тенденции соответственно. Чтобы избежать подобных флуктуаций и нестабильности в экономике многие нефтедобывающие страны как Саудовская Аравия, Кувейт, Катар и Объединенные Арабские Эмираты зафиксировали свои валюты в долларах США еще в начале 70-х годов, и с тех пор курсы валют этих стран по отношению к доллару США не менялись. России следует поступить точно также, и перейти на арабо-американскую «валютную волну». Когда спад цен на нефть приводит к укреплению курса их валют по отношению ко всем остальным мировым валютам, а стало быть к повышению покупательной способности их валют в остальном мире. Тогда в России наметиться совершенно иная тенденция, снижение цен на нефть в мировых биржах будет приводить к укреплению рубля по отношению к евро, фунту стерлингов, японской йене и т. д.

Валютный режим упомянутых арабских государств с фиксированным валютным курсом называется «currency board» – валютный комитет или валютное управление. Природа центральных банков этих государств совершенно иная, их главная задача заключается в обеспечении системы конвертации национальных валют в доллары США по фиксированному валютному курсу и обратно. Законодательно закрепляется обязательство 100% резервного обеспечения национальной валюты.

Профессор Стив Ханке, отмечает что в истории России уже был подобный прецедент с учреждением «currency board» в годы гражданской войны с августа 1918 года по февраль 1920 года в так называемой Северной России которая находилась под контролем Белой Армии. На территории Северной России была учреждена Государственная Эмиссионная касса которая разменивала рубли на британские фунты стерлингов и обратно по строго фиксированному курсу, в истории эти рубли остались под названием «британские рубли». Профессор Стив Ханке исследуя британские архивы, обнаружил что отцом этих «британских рублей» был не кто иной как Джон Мейнард Кейнс, работавший в то время в Британском Казначействе.

У России сегодня есть все предпосылки и возможности для установления финансовой стабильности с помощью перехода на валютный режим currency board. Настало время для Президента В. Путина, поступить так как поступили арабские страны экспортеры нефти, привязать рубль к доллару, и сесть в привилегированную арабо-американскую лодку, уж свою лодку топить они не будут в любом случае.

Дедолларизация экономики и золотые слитки НБ КР

Национальный банк КР 7 мая 2015 года анонсировал старт свободной продажи мерных слитков золота.

Скорее всего, теперь коммерческие банки Кыргызстана будут иметь возможность продавать золото НБ КР своим клиентам, как физическим, так и юридическим лицам. Согласно недавней поправке в Налоговый кодекс, инициированнойй депутатом Чыныбаем Турсунбековым, операции по купле-продаже золота коммерческими банками страны освобождены от налогов.

Как автор идеи внедренич в экономику Кыргызстана новой валюты – «алтын сома» – я положительно отношусь к решению о свободной продаже мерных слитков со стороны НБ КР. Но поможет ли данный шаг в реальной дедолларизации экономики? В чем реальное отличие денежной системы «алтын сом» от того, что нынче реализовал НБ КР?

Свободная продажа золота, освобожденная от налогов, практикуется во многих странах мира, в особенности в арабских. В России один из крупнейших банков с государственным контрольным пакетом акций – «Сбербанк» – давно уже практикует продажу и покупку мерных слитков. Как показывает опыт России, такая практика не спасла экономику страны от долларизации, да и доля желающих покупать золото в качестве инвестиционного инструмента оказалась не так уж велика. Почему?

Золото в нашей стране не признано официальным платежным средством. Золото само по себе – это не деньги, а драгоценный металл, предмет, вещь. За хранение денег в банке вам платят проценты, а за хранение золота должны платить вы. До тех пор, пока государство не признает золото официальным средством платежа и не начнет принимать его в качестве оплаты налогов, выплачивать им зарплату бюджетникам, золото не будет считаться деньгами. Стало быть, при нынешних условиях золото не может быть альтернативой деньгам, не говоря уже об альтернативе доллару. Невыгодно рядовому гражданину покупать золото, платить за его сохранность в банке. А если дома хранить, то переживать, могут ведь и украсть! Или ждать, пока его цена не вырастет на Лондонской бирже. Ему выгоднее хранить ресурсы в долларах в банке и получать при этом начисленные проценты.

Я предполагаю, что от данной инициативы НБ КР не выйдет ничего путевого. Скорее, получится, как в крылатом выражении Виктора Черномырдина «хотели, как лучше, а получилось, как всегда». Не хотелось бы, чтобы данная инициатива НБ КР в итоге дискредитировала идею «алтын сома». Ведь денежная система «алтын сом» предполагает, что наши обычные бумажные сомы привязаны к золоту, которое будет хранить НБ КР, а «алтын сом» будет законным платежным средством на территории Кыргызстана. А курс сома будет определяться стоимостью золота на Лондонской бирже.

«Алтын сом» – это деньги, стоимость которых привязана к золоту. Это производное от золота законное платежное средство, поэтому «алтын сом» – это много больше, чем золото. Это намного выгоднее, чем просто золото, которое пытается продать нам НБ КР!

Пять публичных вопросов экономиста к Нацбанку КР и ответы НБКР

Для удобства читателей публикуем в строгой последовательности: вопросы экономиста – ответ Национального банка Кыргызстана – комментарий Кубана Чороева.

Вопрос №1. Согласно вашим официальным данным, НБ КР в 2014 году провел 48 интервенций на общую сумму 584 миллиона 546 тысяч долларов США, а с начала 2015 года было произведено всего 12 интервенций на 181 миллион 120 тысяч долларов. Итого с начала 2014 года по настоящее время объем интервенций составил 765 миллионов 666 тысяч долларов США.

У меня возникли весьма серьезные сомнения в прозрачности валютных операций, так как вы не публикуете на своем сайте данные о том, каким коммерческим банкам (названия), какую сумму, по какому курсу (с датой операции) продали эти 765 миллионов 666 тысяч долларов. Пожалуйста, опубликуйте данную информацию на своем сайте.

17 декабря 2014 года НБ КР провел так называемую спецоперацию, в ходе которой через «Айыл Банк» и «РСК Банк» в течении 3—4 часов по курсу 57,8 сома проданы 2 миллиона долларов США. Впоследствии вы обвинили обменные пункты в спекуляциях. Из СМИ для меня доступными стали детали только данной интервенции. И исходя из этой информации я могу сделать выводы относительно остальных 763 миллионов 666 тысяч долларов США, которые вы продали с таким же успехом. 18 декабря на пресс-конференции председатель НБ КР господин Абдыгулов Т. заявил, что Нацбанк 17 декабря продавал доллары через «Айыл Банк» и «РСК Банк» по курсу 57,8 сома за доллар. ИА «Акипресс» ежедневно фиксирует курсы валюты – утром, в полдень и вечером. Ниже приводится таблица, где указан средний показатель (за день) курса валюты в обменных пунктах на Моссовете на 17 декабря 2014 года.

В тот день НБ КР продавал валюту по 57,8 сома, в то время как на Моссовете доллар отдавали по 59 и 59,5 сома. Разница между курсом интервенции НБ КР и рыночным составляет 1,2—1,7 сома с каждого доллара. Теперь нашим искушенным в арифметике гражданам не трудно будет подсчитать, какую прибыль получили те коммерческие банки и заинтересованные чиновники НБ КР от интервенций на сумму 765 миллионов 666 тысяч долларов США. Поэтому уважаемый Нацбанк, опубликуйте, пожалуйста, запрашиваемую мною информацию! Тем самым вы опровергнете мои подозрения. А любые попытки скрыть данную информацию общественность расценит как доказательство правильности моих предположений, а деятельность НБ КР сочтет преступной и подсудной.

Ответ НБ КР: Прежде всего, хотелось бы отметить, что валютная интервенция – это операция Национального банка не только по продаже иностранной валюты, но и по покупке. Валютная интервенция проводится в целях стабилизации валютного рынка и сглаживания резких колебаний обменного курса.

В этой связи Национальный банк в течение 2014 года проводил валютные интервенции как по продаже, так и по покупке иностранной валюты. Так, за 2014 год объем продажи Национального банка составил 536,7 миллиона долларов США, (в том числе продажа наличной иностранной валюты в сумме на 4,8 миллиона долларов США), а объем покупки – 20,4 миллиона долларов США. Итого, чистая продажа за 2014 год составила 516,3 миллиона долларов США.

С начала 2015 года по 2 мая в целях сглаживания резких колебаний обменного курса Национальный банк проводил валютные интервенции как по покупке, так и по продаже иностранной валюты. Так, за данный период объем продажи валюты Национального банка составил 160,9 миллиона долларов США, а объем покупки – 40,8 миллиона. Итого чистая прибыль составила 120,1 миллиона долларов США.

Относительно опубликования более подробной информации по операциям Национального банка сообщаем, что данные сведения подпадают под рамки Закона Кыргызской Республики «О банковской тайне». В этой связи Национальный банк не может опубликовывать детальную информацию, однако на своем веб-сайте публикует общие агрегированные индикаторы результатов межбанковского валютного рынка, в том числе и по валютным интервенциям Национального банка. Для получения детальной информации можно обратиться непосредственно в коммерческие банки.

Комментарий Кубана Чороева. В своем письме я просил вас предоставить детальную информацию по продаже и покупке НБКР валюты, с указанием даты операции, наименования банка и курса сделки.

Как видно из вашего ответа, операции Национального банка по валютным интервенциям подпадают под Закон КР «О банковской тайне», поэтому, по вашему мнению, эти сведения не могут быть опубликованы.

В соответствии со статьей 4 Закона КР «О банковской тайне», банковской тайной считаются сведения о счетах (вкладах) клиента (корреспондента), ставшие известными банку в связи с его обслуживанием, сведения об операциях (сделках), совершенных по поручению клиента или в его пользу, а также сведения о самом клиенте, сведения о клиентах других банков, ставшие известными в результате обмена информацией между банками, и любые другие сведения, которые были доверены или стали известны банку в процессе отношений между банком и клиентом.

В операциях, связанных с валютной интервенцией НБ КР, участвуют две стороны, сам НБ КР и коммерческий банк, и здесь не может быть и речи о раскрытии банковской тайны клиентов банка. Тем более операции НБ КР на финансовом и валютном рынках должны нести открытый характер.

На основании статей 3 и 4 Закона Кыргызской Республики «О доступе к информации, находящейся в ведении государственных органов и органов местного самоуправления Кыргызской Республики», каждому гарантируется право доступа к информации, находящейся в ведении государственных органов и органов местного самоуправления.

Основными принципами свободы доступа к информации являются общедоступность, объективность, своевременность, открытость и достоверность информации.

Государство защищает право каждого на поиск, получение, исследование, производство, передачу и распространение информации.

Ограничения в доступе и распространении информации устанавливаются только законом. Деятельность государственных органов и органов местного самоуправления является открытой, прозрачной и гласной.

Информация о деятельности государственных органов и органов местного самоуправления является общедоступной. Всякое ограничение доступа к информации, находящейся в ведении государственных органов и органов местного самоуправления, запрещено.

В соответствии с изложенным, прошу вас предоставить запрашиваемую мною сведения и обращаю ваше внимание на то, что в противном случае я буду вынужден обратиться в суд.

Вопрос №2. Уважаемый Нацбанк КР, ответьте, пожалуйста, почему к валютным интервенциям имеют доступ только коммерческие банки, а работающие на основе лицензии обменные пункты не имеют? Более того, есть негласная инструкция, которая запрещает коммерческим банкам продавать валюту обменным пунктам. Это наводит на мысль о том что, нагнетанием дефицита валюты в обменных пунктах вы сами провоцируете рост курса доллара, а потом продаете валюту только коммерческим банкам, чтобы они могли нажиться на высокой курсовой разнице. Иначе в чем заключается ваша логика?

Ответ НБ КР. В соответствии с Законом «О национальном банке Кыргызской Республики», Национальный банк вправе осуществлять на территории Кыргызской Республики и за ее пределами операции с иностранной валютой, которые соответствуют действующему законодательству и приняты в международной банковской практике.

Продажа, покупка наличной и безналичной иностранной валюты по безналичному расчету производится только с коммерческими банками, являющимися участниками автоматизированной торговой системы Национального банка и отвечающими следующим требованиям:

– иметь лицензию Национального банка на проведение банковских операций в национальной валюте без ограничений;

– иметь лицензию Национального банка на проведение банковских операций в иностранной валюте без ограничений;

– наличие иметь корреспондентский счет в национальной валюте в Национальном банке;

– иметь корреспондентский счет в иностранной валюте;

– не находиться в процессах и/или процедурах, предусмотренных Законом Кыргызской Республики «О консервации, ликвидации и банкротстве банков» (консервация, санация, реабилитация, добровольная или принудительная ликвидация, реструктуризация и реорганизация);

– и другие требования технического характера.

Обменные бюро Кыргызской Республики, имеющие лицензию на право проведения обменных операций с наличной иностранной валютой, имеют право покупать и продавать за счет собственных средств (в пределах заявленный оборотных средств) от своего имени только наличную иностранную валюту и только за наличную национальную валюту Кыргызской Республики без ограничений.

Комментарий Кубана Чороева. Из вашего ответа следует что обменные бюро не могут быть участниками валютной интервенции только потому, что у них нет тех же технических возможностей и лицензий коммерческих банков по проведению безналичных операций. При всех данных ограничениях НБ КР может проводить интервенцию в наличной форме для стабилизации наличного оборота валюты на рынке, чего НБ КР не проводит во имя своих узких интересов. Поскольку будет гораздо выгоднее коммерческим банкам, аффилированным с правлением НБ КР, перепродавать валюту обменным бюро.

Вопрос №3. К началу 2014 года валовые международные резервы НБ КР составляли 2 миллиарда 212 миллионов долларов США, к марту 2015 года они составляют 1 миллиард 748 миллионов долларов. Естественно, резервы уменьшились за счет валютных интервенций в прошлом году, но вы пополняете их за счет грантов, донорских средств международных организаций и иностранных кредитов, которые для покрытия бюджета страны поступают на счет правительства Кыргызской Республики в Национальном банке. Стало быть, вы пополняете резервы за счет народа Кыргызстана, это ведь народные деньги. Значит, вы должны давать более детальную информацию в акции каких банков (названия), в ценные бумаги каких государств и компаний вы размещаете деньги, которые принадлежат кыргызскому народу. Кто и как крутит народные деньги? Как вы принимаете решения о том, куда, во что и под какие проценты размещать миллиардный резерв кыргызского народа? Как мы можем быть уверены в правлении НБ КР, которое принимает такие решения за закрытыми дверями? И почему в НБ КР нет независимого наблюдательного совета? И самое главное, вы должны признать, что все расходы НБ КР покрываются за счет процентов, полученных от размещения резервов народа Кыргызстана.

Хитрая схема финансирования НБ КР позволяет ему быть независимым от республиканского бюджета. Бюджет НБ КР бесконтрольно растет, как и его штат, а общественная польза снижается, не говоря о том, что НБ КР вносит огромный «вклад» в ухудшение благосостояния населения страны. Согласно отчетам НБ КР, расходы на обеспечение персонала банка едва ли равняются бюджету Жогорку Кенеша КР. Если только административные расходы НБ КР в 2013 году составляли 552 миллиона 414 тысяч, то уже в 2014 году они составили 685 миллионов 971 тысячу сомов. Если численность сотрудников НБ КР в 2013 году составляла 595 человек, то к концу 2014 года она выросла до 645.

Что парадоксально, наш НБ КР устроен так, что если хорошо народу – плохо НБ КР, и наоборот, что хорошо НБ КР, то плохо народу. НБ КР в прошлом году за счет девальвации сома получил совокупный доход в размере 10 миллиардов 550 миллионов сомов. Этот показатель отражает ту цену, которую заплатил народ Кыргызстана за девальвацию сома. На эту сумму НБ КР, по сути, обокрал народ, на эту сумму упало благосостояние народа страны. А для НБ КР сложились весьма удачные обстоятельства для увеличения своих расходов.